מתכנן פיננסי ומדריך קרב מגע - חבל שישדדו לכם את הארנק עם כל הכסף שהרווחתם.
אף אחד לא עובד בחינם, לכן כל מוצר/מכשיר/חשבון השקעה שיש לכם מישהו יגבה עליו דמי ניהול או עמלות כלשהם. בפוסט זה אפרט מה לוקחים, איך לוקחים, מה טוב, מה רע ומה מוגזם.
מוצרים מנוהלים
בקרן הפנסיה יש 2 סוגים של דמי ניהול, בהשתלמות וגמל יש אך ורק דמי ניהול מצבירה.
דמי ניהול מהפקדה
לוקחים עמלה חד פעמית מהסכום המופקד.
לדוגמה: דמי הפקדה של 1%, הפקדה חודשית של 3,000 שקלים, יקחו לכם כל חודש 30 שקלים, ובשנה 360 שקלים.
דמי ניהול מצבירה/חיסכון
דמי ניהול שנתיים שנלקחים מכלל הצבירה של הקרן.
לדוגמה: דמי ניהול מצבירה 0.22%, צבירה של 100,000 שקלים. יקחו לכם בשנה בערך 220 שקל.
מה יותר חשוב?
ככל שהצבירה יותר גבוהה כך יותר קריטי לנו דמי הניהול מהצבירה, ברמה כזאת שצבירה שמעל בערך 300 אלף שקל נעדיף דמי ניהול מצבירה 0% גם אם זה על חשבון דמי הניהול מההפקדה שיהיו גבוהים יותר, לדוגמה 2%.
איך אדע אם דמי הניהול שלי טובים?
חשוב להכיר שיש “פנסיית ברירת מחדל”, המדינה עשתה בשבילכם את המיקוחים והשיגה לכם 0.22% מצבירה ו1% מהפקדה. אפשר להצטרף אלייה ללא שום התמקחות ודמי הניהול מובטחים ל10 שנים. בתי ההשקעות שמציעים “פנסיית ברירת מחדל” הם – אלטושלר שחם, אינפיניטי, מור ומיטב.
אין שום סיבה בעולם לשלם דמי ניהול גבוהים יותר ממה שאתם יכולים לקבל בפנסיית ברירת מחדל
מה לגבי קרנות השתלמות וגמל?
אין סיבה לשלם מעל 0.6%. ניתן למצוא די בקלות 0.6% ומטה.
יאללה 0.6%, 0.8% זה שטויות, כולה 0.2% הבדל מה אתה עושה דרמות?
אם לא אציג מספרים זה כנראה לא יכאב מספיק אז קדימה:
1500 שקל הפקדה חודשית, 9% תשואה ממוצעת, 40 שנות השקעה.
בדמי ניהול 0.6% יקחו לכם במהלך השנים 432,720 אלף שקל.
בדמי ניהול 0.8% יקחו לכם במהלך השנים 576,960 אלף שקלים.
שווה להרים את הטלפון למען 144,240 אלף שקלים לא?
*אם הסכומים המושקעים גבוהים יותר החיסכון בדמי ניהול שתשיגו יכול להיות הרבה יותר קיצוני (מאות אלפי שקלים ואולי אפילו מליונים).
הוצאות ניהול השקעות
דמי חשבון
פתחתם תיק השקעות בבנק או בבית השקעות, מישהו העניק לכם תוכנת מסחר ומטפל לכם במיסים? תשלמו.
בבית השקעות זה סכום קבוע של 15 שקל בחודש, 180 שקל בשנה ללא תלות בגודל התיק.
בבנק לעומת זאת לרוב לוקחים דמי חשבון שהם אחוז מהצבירה, לדוגמה 0.6% (לרוב מציגים את זה בדמי ניהול רבעוניים, נגיד 0.15% לרבעון, כפול 4 זה 0.6% שנתי).
זה בדיוק כמו דמי ניהול מהצבירה שדיברנו עליהם מקודם.
עמלות קנייה ומכירה
על כל פעולה שתעשו לוקחים עמלה.
לדוגמה 0.07% עם מינימום של 3 שקל.
מה זה אומר?
עשיתם קנייה של 10,000 שקל אתם תשלמו 7 שקל עמלה. עשיתם קנייה של 1,000 שקלים, לא תשלמו 0.7 שקל אתם תשלמו את המינימום – 3 שקל.
המרת מט”ח
החלטתם לקנות משהו בדולר?
כדאי לבדוק מה עמלת המרת המט”ח. לדוגמה באקסלנס זה 2 אגורות על כל דולר.
כלומר בהמרה של 3800 שקל שזה 1,000 דולר אתם תשלמו 20 שקל עמלה חד פעמית.
מה זה אומר שהעמלות מתקזזות עם דמי החשבון?
יש בתי השקעות (אקסלנס וIBI לדוגמה) שעמלות המסחר מתקזזות עם דמי החשבון.
לדוגמה החודש עשית פעולת קנייה ושילמת 3 שקל עמלה. אתה לא תשלם 15 שקל דמי חשבון ובנוסף 3 שקל. אתה תשלם 12 שקל דמי חשבון ו3 שקל עמלה – כלומר עדיין 15 שקל!
מאיפה דמי החשבון העמלות האלה נלקחות?
מהמזומן שיש לכם בחשבון.
דמי ניהול קרן סל
לכל קרן יש דמי ניהול משלה, לדוגמה לקרן 1159250 מחקה מדד S&P500 של בלקרוק יש דמי ניהול של 0.07%. דמי הניהול נלקחים מתוך הקרן עצמה ומגולמים כבר בתשואה של הקרן, נגיד המדד עשה באותה שנה 10% תשואה, אתם תראו בקרן שלכם תשואה של 9.93%.
קניתם קרן סל דרך הבנק?
אתם משלמים פעמיים דמי ניהול מצבירה!
הבנק מנסה להשאיר אתכם אצלו? מעולה
לדאוג ש:
א. אין דמי ניהול/משמרת או לפחות שהם לא אחוז מהצבירה
ב. לבדוק מה העמלת מינימום, יכול להיות שאין דמי ניהול אבל על כל פעולה שתעשו תשלמו 35 שקל ואפילו יותר
ג. שההטבה הזאת לא מוגבלת בזמן, הם אוהבים לתת הטבה לשנה ו”עוד שנה נקווה שתשכחו לדבר איתנו ונחזיר לכם את דמי הניהול”
מיסוי
כמה מס משלמים על דיבידנדים? תלוי מה קנית ודרך איפה אתה משקיע, קראו כאן
מה זה מס רווחי הון?
על כל רווח שתייצרו יש לכם שותף, מדינת ישראל. מס רווחי הון הוא 25% ריאלי
מה זה אומר ריאלי?
זה אומר שתשלמו מס אחרי ניכוי משהו, גם פה זה תלוי מה קניתם ואיפה קניתם.
יש 2 משהויים כאלה:
הצמדה למדד המחירים לצרכן –
רוב מוצרי ההשקעה וקרנות הסל שנסחרות בארץ צמודות למדד זה.
דוגמה: עשיתם 10% בשנה, באותה שנה מדד המחירים לצרכן (האינפלציה) עלה ב3%.
אתם תשלמו מס רווחי הון (של 25%) רק על 7% מהרווחים.
דוגמה ארוכת טווח: ב7 שנים עשיתם תשואה של 100% ובתקופה הזאת מדד המחירים לצרכן עלה ב21%. אתם תשלמו מס רווחי הון (של 25%) רק על 79% מהרווחים!
הצמדה למט”ח –
קרנות שנסחרות בחו”ל במטבע אחר צמודות למטבע שהן נסחרות בו, כאן לא נשלם מס על רווח שנגרם מהתחזקות המטבע על השקל.
לדוגמה עשיתם 10% בשנה, אבל מתוך ה10% האלה 2% נגרמו מהתחזקות הדולר על השקל, אתם תשלמו מס רווחי הון רק על 8% מהרווחים.
איזו הצמדה עדיף?
אי אפשר לדעת כמובן אבל הצמדה למדד המחירים לצרכן יש תוחלת חיובית לא כמו ההצמדה למט”ח. כנראה שתמיד תהיה אינפלציה (אינפלציה מתונה זה דבר טוב וגם היעד של בנק ישראל) אבל פחות סביר שהדולר ימשיך וימשיך להתחזק על פני השקל.
מה זה מס נומינלי?
מס על הרווח ללא ניכוי/הצמדה לשום דבר. לדוגמה בפיקדון בנקאי תשלמו 15% מס על הרווח לא משנה מה וללא התחשבות בכלום.
מסקנות
- חשוב שנדע על מה אנחנו משלמים.
חשוב שנדע כמה אנחנו משלמים. אם הבנו את זה נבין גם ששיחת טלפון/קצת התמקחות עם בית ההשקעות יכול לחסוך לנו מאות אלפי שקלים בטווח הארוך. - לדעתי לאזרח הישראלי הממוצע צריך להיות 3 מכשירי השקעה בלבד:
א. פנסיה
ב.השתלמות
ג.חשבון מסחר עצמאי
לדאוג שאתם בדמי ניהול הכי טובים שיכלתם למצוא, לדאוג שאתם במסלול שמתאים לטווח זמן ההשקעה שלכם ולסיבולת התנודתיות שלכם.
ומשפט חשוב שיסכם את הכל – חיסכון בדמי ניהול הוא וודאי, תשואה ממש לא!
